Como comprar ações da Alibaba (BABA) no Portugal em 2024

1. eToro

A eToro foi lançada em 2007 – desde então, subiu para ser a plataforma de trading social mais popular, com uma base de utilizadores de mais de 17 milhões em todo o mundo. A plataforma torna o trading acessível a qualquer pessoa e a qualquer lugar, seja para iniciantes e especialistas, atraindo-os com a sua rica oferta de recursos. Você pode ler nossa análise completa do eToro aqui.

Segurança e Privacidade

A eToro é regulada pela Financial Conduct Authority (FCA) e pela Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC), e recebeu as suas licenças de corretagem para operar na Europa, EUA e Austrália a partir de agências reguladoras.

A eToro utiliza funcionalidades de segurança padrão, como encriptação SSL e 2FA, protegendo assim as informações pessoais e fundos dos utilizadores de uma possível falha de segurança.

Taxas e Funcionalidades

Em primeiro lugar, a eToro é uma plataforma multi-activos, ou seja, os utilizadores têm acesso a mais de 2.000 ativos financeiros, como ações, ETFs, criptomoedas, índices e muito mais. Outra grande característica da eToro é a funcionalidade de trading social que lhes permite aderirem e conectarem-se com uma comunidade de outros traders em todo o mundo, para moldar as suas decisões de trading. A plataforma também tem uma funcionalidade Copy Trader que permite copiar as estratégias de trading de traders mais experientes. A eToro também oferece aos seus utilizadores um seguro gratuito, que os proteja em caso de insolvência ou em caso de má conduta.

A eToro oferece comissões-zero quando abre uma posição longa e não alavancada sobre uma ação ou ETF. No entanto, cada levantamento vem com uma taxa de $5. A plataforma também cobra uma taxa de inatividade de 10 dólares por mês se não trocar por 12 meses.

Prós

• Funcionalidade de copy trading
• Facilidade de utilização, tanto para traders novatos como para experientes
• Atuação em diferentes mercados financeiros
• Política de zero-comissões

Contras

• O apoio ao cliente é limitado.

2. Capital.com

A Capital.com é uma corretora de ativos multi-activos lançada em 2016. A plataforma conta agora com mais de 500.000 utilizadores registados, com mais de 5 mil milhões de dólares em volume negociado. A Capital.com é construída para ajudar a tomar decisões de trading com o seu sistema de deteção de viés de comércio, com IA patenteada. Você pode ler nossa análise completa do Capital.com aqui.

Security e Privacidade

Capital.com é licenciado e regulado por organismos reguladores de topo como FCA, ASIC, NBRB, FSA e CySEC. As informações dos utilizadores são protegidas e encriptadas pela Transport Layer Security, e os fundos dos utilizadores são armazenados numa conta separada.

Taxas e Funcionalidades

Os utilizadores da corretagem podem aceder a mais de 6100 opções de mercado com trading de CFD. Também fornece materiais educativos para tornar os seus utilizadores em melhores traders. A Capital.com também oferece materiais educativos para ajudar os clientes a tomarem decisões mais informadas. Os clientes podem especular sobre movimentos ascendentes e descendentes em mais de 3000 mercados. Na sua aplicação móvel de trading, a corretora oferece uma ferramenta alimentada por IA que fornece insights de negociação individualizados, utilizando um algoritmo de deteção para descobriros enviesamentos cognitivos.

Ao contrário de muitas plataformas, Capital.com opera um serviço gratuito sem encargos ocultos, e mantém a sua política de taxas transparentes.

Prós

• Apoio, 24h, por e-mail e chat
• Integração MetaTrader 
• Trading sem comissões

Contras

• Maioritariamente limitado a CFDs.

3. Skilling

A Skilling é uma corretora multi-activos, de crescimento rápido, com condições de trading incríveis. Na sua criação, em 2016, o seu principal foco foi o investimento no mercado obrigacionista, e desde então, tem vindo a criar um novo modelo para a bolsa. Além disso, os utilizadores podem fazer trading de diversos ativos financeiros, incluindo CFDs, forex e criptomoedas. Você pode ler nossa análise completa do Skilling aqui.

Segurança e Privacidade

A Skilling leva muito a sério a privacidade e a segurança dos bens dos seus utilizadores. Todas as informações inseridas na plataforma estão encriptadas e apenas o pessoal autorizado acede à informação. A plataforma também utiliza a autenticação de dois fatores para proteger os seus utilizadores.

A Skilling é regulada pela Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC) e pela Financial Conduct Authority (FCA), o que significa que os clientes podem estar assegurados sobre a segurança dos seus ativos.

Taxas e Funcionalidades

A Skilling tem quatro plataformas principais: Skilling Trader, Skilling cTrader, Skilling MetaTrader 4 e Skilling Copy. Skilling Trader destina-se a comerciantes de todos os níveis de habilidade e fornece acesso a todas as ferramentas de análise de trading. Skilling cTrader, por outro lado, é projetada para traders mais experientes, focando-se na execução de orders e capacidades de cartografamento. MetaTrader 4 é uma plataforma de trading forex e CFD com uma interface altamente personalizável. Finalmente, Skilling Copy é uma plataforma de trading que permite aos membros seguirem ou copiarem as estratégias de trading de traders experientes, por uma taxa.

A Skilling não cobra taxas por inatividade, depósitos ou levantamentos. No entanto, as comissões em pares FX e Spot Metals são cobradas nas contas do Premium. Estas taxas começam nos 30 dólares por milhão de USD negociados.

Prós

• Flexibilidade e facilidade de utilização
• Acesso a Forex, CFDs, entre muitos outros
• Excelente apoio ao cliente
• Altamente seguro e bem regulamentado

Contras

• Operação da moeda única
• Não acessível nos EUA e Canadá.

Vamos começar a análise da Comprar Ações analisando a história da empresa do Alibaba, como ela ganha seu dinheiro e como suas ações se comportaram no mercado de ações.

História do Alibaba

Em sua história relativamente curta, os negócios do Alibaba cresceram exponencialmente. O que começou com uma simples presença online se transformou em um conglomerado com interesses em computação em nuvem, além do grupo Alibaba Health de plataformas de Internet para produtos farmacêuticos e de saúde.

Fundado pelo carismático Jack Ma, ex-professor de inglês que se tornou magnata dos negócios, o Alibaba emprega hoje mais de um quarto de milhão de pessoas. Algumas de suas empresas afiliadas, como Ant Group e Alipay, atendem a mais de um bilhão de pessoas e quase oitenta milhões de comerciantes, o que nos diz algo sobre o verdadeiro tamanho dos negócios do Alibaba Group Holding.

A empresa está sediada em Hangzhou, China.

Qual é a estratégia do Alibaba?

O Alibaba se concentra em negócios on-line e rapidamente se expandiu para áreas com grande potencial de taxa de crescimento anual composta (CAGR). Ajudado pela demografia chinesa e pela relativa dificuldade das empresas ocidentais de fazer negócios na China, o Alibaba tornou-se a versão chinesa da Amazon e o fundador Jack Ma tornou-se o Jeff Bezos da China.

Esta empresa está ativa nos setores de varejo de Internet e marketing direto. O grupo possui um espectro diversificado de negócios para distribuir o risco em vez de depender de um único negócio. Por exemplo, o Alibaba opera a plataforma de viagens online Fliggy e a plataforma de serviços logísticos da Rede Cainiao. Outros exemplos são Alibaba Pictures (uma plataforma para vídeos e música), Koubei (um guia de restaurantes e serviços locais) e Lingshoutong (uma plataforma de sourcing digital).

A computação em nuvem tem sido a fonte de dinheiro para empresas como Amazon, Microsoft e Google. Para se beneficiar do mesmo potencial de crescimento, o Alibaba construiu um dos negócios de computação em nuvem mais poderosos do mundo, com investimentos em computação em larga escala, armazenamento, bancos de dados e computação elástica.

Como o Alibaba ganha dinheiro?

A maior parte do dinheiro do Alibaba vem de sua divisão China Retail Marketplaces, com 46% de sua receita anual sendo impulsionada por negócios nesta divisão: Taobao, Fliggy, Alimama e Idle Fish. A empresa constantemente investe ou semeia outros negócios, como Taobao Grocery ou Taobao Short Video.

Alibaba Cloud é responsável por cerca de 8% da receita anual (e crescente). Outros 20% ou mais das vendas são impulsionados pela divisão China Commerce Retail Others. Esse nome pode soar um pouco estranho, mas como o Alibaba Group Holding compreende tantos negócios, a categoria “outros” é enorme.

Por fim, as divisões de Serviços ao Consumidor Local, Serviços de Logística Cainiao e Varejo de Comércio Internacional contribuem cada uma com 5% para a receita anual.

Como o Alibaba se comportou nos últimos anos?

Assim como a Amazon e outras empresas de tecnologia, o Alibaba sofreu menos com a pandemia do COVID-19. O setor de tecnologia foi o primeiro a apagar as perdas iniciais desencadeadas pela pandemia, e as empresas do setor rapidamente reverteram e atingiram novos recordes.

A ação do Alibaba foi uma das favoritas de Wall Street, chegando a mais de US$ 300 no final de 2020. A tendência de alta dos últimos cinco anos continua promissora, considerando que a ação do preço continua formando uma série de altos e baixos mais altos (o que é indicativo de mercados financeiros altistas).

A análise fundamental é o processo de encontrar o valor intrínseco de uma empresa por meio da interpretação de suas demonstrações financeiras. Três demonstrações financeiras principais fornecem as informações de que você precisa: o balanço patrimonial, a demonstração de resultados e a demonstração do fluxo de caixa.

Vejamos os principais índices fundamentais do Alibaba, ou seja, sua receita, lucro por ação (EPS), relação preço/lucro (P/L), rendimento de dividendos e fluxo de caixa.

Receita do Alibaba

A receita é a primeira linha na demonstração de resultados de uma empresa e representa o valor total dos bens e serviços vendidos durante um período.

Nos três meses até 31 de dezembro de 2020, o Alibaba Group Holding registrou receita de US$ 33.883 milhões, um aumento de 37% ano a ano. A receita operacional aumentou em sólidos 24%, indicando crescimento de negócios e margens, conforme sugerido pelo crescimento da receita líquida.

Lucro por ação do Alibaba

O EPS mostra quanto a empresa ganhou por ação em circulação e é derivado da linha inferior da demonstração de resultados: o lucro líquido, ajustado pelos dividendos preferenciais (se houver) e dividido pelo número ponderado de ações em circulação.

O Alibaba superou consistentemente as expectativas de EPS.

Relação P/L do Alibaba

A relação preço/lucro segue o cálculo do EPS. O P/L é calculado como o preço atual das ações por ação dividido pelo EPS. Quanto menor o índice, mais atrativa é a empresa.

No momento da redação deste artigo, uma ação da Alibaba valia US$ 225,31 e (de acordo com o último relatório trimestral) a empresa ganhava US$ 3,41/ação. O cálculo do P/L, portanto, sai em 66,07.

Isso significa que os investidores estão dispostos a pagar US$ 66 para cada dólar que a empresa gerar. Embora esse alto P/L possa parecer escandalosamente caro, depende muito das expectativas futuras dos investidores. Se os investidores acreditarem que a empresa pode gerar mais receita no futuro para justificar tal relação, eles continuarão comprando ações.

Uma forma de avaliar os índices fundamentais é compará-los com empresas pares ou com a mediana da indústria/setor. Isso lhe dirá se uma empresa está subvalorizada ou supervalorizada em relação a seus concorrentes.

Rendimento de dividendos do Alibaba

Outra métrica a ser considerada ao avaliar uma empresa é o rendimento de dividendos que mostra quanto de seus lucros a empresa compartilha com seus acionistas. Mas nem todas as empresas optam por pagar dividendos.

O Alibaba não está pagando dividendos, então o índice de rendimento de dividendos não pode ser calculado, mas isso não significa que o negócio seja um mau investimento. Trata-se apenas de uma decisão gerencial de administrar o negócio de forma diferente, maximizando a riqueza dos acionistas retendo os lucros dentro da empresa.

Fluxo de caixa do Alibaba

O fluxo de caixa livre é uma forma de medir a liquidez de uma empresa. Observe que liquidez e solvência são duas coisas diferentes, a primeira refletindo a capacidade da empresa de cumprir suas obrigações de curto prazo e a segunda relacionada às obrigações de longo prazo.

Naturalmente, quanto maior o nível de caixa, melhor para a empresa. No entanto, o dinheiro parado nas contas bancárias da empresa renuncia ao custo de oportunidade de não investir esse dinheiro. Portanto, uma empresa deve encontrar um equilíbrio entre quanto dinheiro manter à mão e quanto investir em títulos negociáveis de curto prazo e outros ativos financeiros que possam ser rapidamente convertidos em dinheiro.

O Alibaba reportou uma forte posição de caixa no final do último trimestre do relatório. Seu caixa, equivalentes de caixa e investimentos de curto prazo eram de $ 69.933 e estavam subindo. A posição de fluxo de caixa livre aumentou 23% em uma base anual.

Por que comprar ações do Alibaba?

Alibaba é uma empresa de tecnologia que superou durante a pandemia de COVID-19. Embora a pandemia possa terminar em breve, devido a vacinas eficazes, as mudanças que trouxe ao comportamento do consumidor e ao trabalho remoto provavelmente permanecerão para sempre.

Por exemplo, o Google anunciou recentemente que 20% de sua força de trabalho trabalharia em casa permanentemente. O comportamento do consumidor também mudou durante a pandemia – as compras online aumentaram significativamente e muitas pessoas agora têm uma presença online onde antes não tinham.

Aqui estão mais algumas razões pelas quais você pode querer comprar ações do Alibaba:

• Posição de caixa forte
• Oportunidades crescentes no mercado online
• Enorme mercado local (na China)
• Negócios diversificados.

Antes de comprar ações da Alibaba – ou ações de qualquer outra empresa – você deve entender o negócio da empresa, ter algum conhecimento sobre investimentos, ter cuidado ao escolher a corretora, decidir quanto investir e definir uma meta para o investimento. Vejamos cada um deles por sua vez.

1. Entenda a Empresa

Você deve primeiro certificar-se de que compreende os negócios ou negócios de uma empresa. Como a empresa está ganhando seu dinheiro, qual é a taxa de crescimento do setor e como está o desempenho da empresa em comparação com seus pares?

2. Compreenda os fundamentos do investimento

Investir é mais do que comprar cegamente as ações de uma empresa e simplesmente esperar. O investimento bem-sucedido requer uma análise do valor intrínseco da empresa, conforme os fundamentos discutidos anteriormente. Os investidores descontam o valor futuro do fluxo de caixa da empresa à taxa de retorno exigida para descobrir se está subvalorizado ou supervalorizado, portanto, você deve aprender como fazer isso.

3. Escolha cuidadosamente seu corretor

Sua escolha do corretor é uma etapa crítica no processo de investimento. Nem todos os corretores são iguais em termos do modelo de negócios que seguem e das taxas que cobram. Um bom corretor não é necessariamente aquele que oferece as comissões mais baixas; pode ser aquele que fornece as ferramentas necessárias para tornar o processo de investimento o mais suave e justo possível.

4. Decida quanto você quer investir

Existem diferentes estilos de investimento. Alguns investidores optam por sempre ter uma posição de caixa sólida para aproveitar as novas oportunidades que possam surgir. Alguns investidores usam uma abordagem de custo médio do dólar para suavizar os preços que pagam pelas ações. Alguns investidores gostam de distribuir seus fundos de investimento em muitos investimentos em ações diferentes. Certifique-se de escolher o estilo de investimento que mais lhe convier.

5. Decida uma meta para seu investimento

Por que você investe? Esta é uma pergunta fundamental antes de investir, e a resposta define suas expectativas futuras do processo de investimento. Investir requer um horizonte de prazo mais longo do que “negociar” ações, então isso é uma coisa a considerar. Outra é quanto é demais para você em termos de riscos e retornos. Você comprará e manterá potencialmente para sempre ou venderá assim que conseguir um ganho de dois dígitos?

Alibaba é o primeiro nome que vem à mente quando se pensa em empresas online chinesas. E como as ações do Alibaba são negociadas na Bolsa de Valores de Nova York, um investimento nessa empresa oferece exposição indireta à crescente economia chinesa.

Quando estiver pronto para investir, basta escolher a corretora, encontrar o Alibaba ou outra ação para investir e fazer seu pedido de “compra” com a corretora.

Se você ainda não está pronto para investir, pode obter confiança lendo outros guias como Como funciona o mercado de ações, A diferença entre análise fundamental e técnica, Psicologia do mercado e muito mais sobre Comprar Ações.