As ações da ADNOC Logistics & Services obtiveram um ganho imediato de 50%, ultrapassando a marca Dh3 nos primeiros minutos de listagem no ADX. O IPO mais bem-sucedido do ano no mundo – em excesso de assinaturas – até o momento vendeu suas ações a Dh2,01.
Esta é a sexta entidade ADNOC listada no ADX, e a anterior – ADNOC Gas – aumentou 25% no dia de abertura antes de se estabelecer em cerca de 18%.
ADNOC L&S chega depois de ter subscrito 163 vezes e arrecadar $ 125 bilhões no processo.
“Os seis IPOs da ADNOC até o momento atraíram mais de US$ 385 bilhões da demanda total, consolidando ainda mais a posição de Abu Dhabi como um destino obrigatório para o capital global”, disse Khaled Al Zaabi, Diretor Financeiro do Grupo ADNOC. “A estreia recorde no mercado da ADNOC L&S marca a próxima conquista extraordinária em nossa jornada contínua de criação de valor, e damos as boas-vindas a nossos novos investidores para participar de nossa jornada de crescimento contínuo.”
A ADNOC L&S pretende pagar um dividendo fixo de US$ 195 milhões para o segundo trimestre e o segundo semestre de 2023 (equivalente a US$ 260 milhões anualizados). Posteriormente, espera aumentar o dividendo anual por ação em pelo menos 5% ao ano.
Ao final de seus primeiros 30 minutos como uma empresa de capital aberto, as ações da ADNOC L&S estavam cotadas a Dh2,96, com volumes de 84,7 milhões.
O índice ADX mais amplo caiu 7,9% no acumulado do ano, e a listagem ADNOC L&S e sua atração corrigirão até certo ponto. Os investidores do ADX estavam protegendo suas apostas em torno de uma série de miniventos contrários que sopravam na economia global.
Forte base doméstica
Como tem sido o caso da ADNOC Gas, a divisão de logística e serviços se baseou em um forte poço de adesão de investidores residentes nos Emirados Árabes Unidos para o IPO. Esta tem sido uma característica dos IPOs dos Emirados Árabes Unidos este ano, incluindo o da Al Ansari Financial Services na DFM.
“Com base em um forte início de 2023, com 14% da atividade global de IPO no primeiro trimestre, a ADX continua sua trajetória e atividade rápidas no mercado de capitais”, disse Abdulla Salem Alnuaimi, CEO da ADX.
“O nível recorde de excesso de assinaturas obtido pela ADNOC L&S por meio de seu IPO é uma demonstração clara do valor oferecido nas principais indústrias, setores e entidades líderes de mercado de Abu Dhabi. Os fortes fundamentos do mercado de Abu Dhabi e as perspectivas macroeconômicas continuam a reforçar a listagem robusta da ADX pipeline, com o ADX firmemente posicionado como um destino de investimento de primeira linha para capital internacional e institucional, bem como um lar próspero para emissores”.
Mais IPOs a seguir
No início do ano, falava-se sobre o ADX ver cerca de 10 listagens em 2023.
A ADNOC L&S ofereceu 19% por meio do IPO. Com base no preço de oferta final de Dh2,01 por ação, o valor de mercado da ADNOC L&S no momento da listagem era de cerca de Dh14,9 bilhões.
“O preço das ações da ADNOC Logistics sempre será uma proposta de valor significativa para os investidores”, disse um analista. “Isso continua a tradição da empresa-mãe de oferecer avaliações competitivas para os investidores participarem.
“A ADNOC Logistics foi oferecida com mais de 25% de desconto. Embora os movimentos do mercado de curto prazo sejam manchetes, os fundamentos de longo prazo continuam a atestar o crescente interesse doméstico – e internacional – pelo grupo ADNOC e pelo mercado de capitais doméstico. “
